Neues Portfolio Allzeithoch, in der "Keiner Zuhause" Woche
Interessant ist aber genau in einer solchen Woche zu sehen wie die prozentualen Differenzen sind. Dort haben wir den allgemeinen Markt gestiegen um +0,85% (SPX500) und unser Einzelaktienportoflio +1,52%.
Die Metalle im Konzert +1,54% während der EURUSD nur +0,22% schaffte.
China- Preissteigerungsrate bei -0,1%, offiziell deflationär.
US- Preissteigerungsrate nun bei 0%.
US- Produktionspreisindex bei -0,5%, der größte Rückgang seit April 2020, also nach dem Schließungs- Schock.
Sie haben sicher in sehr vielen alternativen und nichtalternativen Medien über mögliche BRICS- Währungen und die „Ablöse des USD“ gelesen, mit welcher Aussage auch immer dazu.
Unendlich viele Versionen, was denn da käme und wie es denn dann wäre kursieren in solchen Medien, niemand kann außer Vermutungen irgendetwas dazu sagen.
Die Märkte sind an einem entscheidenen Punkt angekommen ... dem Kipppunkt zu harter Deflation, obwohl die Traumsituation vieler die von dem Ende der Zinserhöhungen schwafelten jetzt höchstwahrscheinlich erreicht ist.
Die größte Gefahr die auf die Märkte aktuell wartet ist ein: "higher and longer". Und das ganze bei steigenden Staatsanleihenkursen.
Da gehen dann die High-Yield-"Dividenden-Companies" in Konkurrenz mit den Anleihen, bei gleichzeitig hoch bleibenden, wenn auch leicht sinkenden Kapitalmarktzinsen, bedroht durch die hohen Geldmarktzinsen und JPY-Kredit abwickelnden Investorengruppen die Verkaufsdruck ausüben.
Dies wird garniert mit rückläufigen Verbraucherumsätzen, da die Kapitalrücklagen 2 Jahre nach Ende der Pandemiegelder langsam zur Neige gehen. Diejenigen die meinen, zur besseren Stabilität des nächsten großen Anstieges, wäre ein Re-test der 3950 wünschenswert, sind vielleicht doch keine Spinner oder Spielverderber.
Unabhängig davon haben unsere Einzelaktien selbstverständlich den SPX500 wieder massiv outperformed. Und das bei fallendem Dow und fallendem Nasdaq ...
Die aktuellen Rohstoffstories mit Christian Vartian
Beginnen wir mit Sanktionslisten gegen Russland, die teilweise so löchrig sind wie ein Schweizer Käse.
4 Punkte die gegen Palladium (das Multi-Energie-Metall) arbeiteten:
1. Sanktionslisten gegen Russland 2. Green Deal Agenda 3. weltweite Rezession 4. Rohstoff Platin vs. Rohstoff Palladium
Wasserstofftechnologie ist aktuell tot
China fördert Elektroautos ohne etwas zu verbieten (ein Modell für den Westen)
Zeitflüsse (von den meisten nicht beachtet)
was Platin auch kann
welches Alleinstellungsmerkmal Palladium hat
Japan treibt, gegen alle Widerstände ein logisches KFZ voran
Autoindustrie: Japan vs. China
positive Chartsignale
Das Ende der Gasstory (das falsche Fossile):
Die Energiekrise in den 00'ler Jahren, elementar wichtig um die weißen Metalle zu verstehen. Die Fixkosten bei Gas vs. den variablen Kosten beim Kohle & Öl.
Was kann man tun, wenn Bargeldreserven rumliegen? Silber, was kann man aktuell tun?
Christians wichtigte und grundsätzliche charttechnische Betrachtung! Was heißt es genau, wenn er sagt: "etwas hat unten oder oben fertig."
Zinsen haben oben fertig: Wie werden die verschiedenen Assets kurz,- und mittelfristig reagieren?
Bitcoin, extrem bullische Signale! Warum und wieso, woran kann man es alleine am Chart festmachen?
Was Christian in dieser Situation mit absoluter Sicherheit NICHT verkaufen wird & Volkers FX-Ausblick zum JPY.
US- Produktionspreisindex bei -0,5%, der größte Rückgang seit April 2020, also nach dem Schließungs-Schock.
Die US- Zentralbank hat damit wenig Grund, die Zinsen weiter zu erhöhen, also wenig Grund zur verstärkten „Inflationsbekämpfung“. Wenn die US-Zentralbank aber tatsächlich aufhörte, die „Inflation“ zu bekämpfen, dann würde das Ziel, welches sie vorgab, sehr schnell erreicht.
Dieses Paradoxon hatten wir im Artikel der Vorwoche erklärt.
In der abgelaufenen Woche begann diese Wirkungsweise:
Neues Portfolio Allzeithoch + das "magische“ Wirtschaftswunder in den USA
Schon jetzt borgen sich große Teile der US- Hochfinanz JPY zu ganz knapp positiven Zinsen (inkl. Marge) aus, zahlen also fast keine Zinsen und können sich damit US- Assets kaufen, Das bedeutet: Die USD Zinsen von über 5% (zur Bekämpfung der „Inflation) zahlen die gar nicht.
Und weil durch das andauernde Neuausborgen von JPY dieser sinkt, machen sie auf den Gratiskredit noch einen Kursgewinn, wenn sie in USD anlegen und in JPY ausborgen. Das ist die Erklärung des „magischen“ Wirtschaftswunders in den USA trotz enorm gestiegener USD- Zinsen.
Was das noch ist? Ein kolossaler Kapitalimport heraus aus Japan hinein in die USA und ein Kapitalimport ist INFLATIONÄR (diesmal wirklich). Was wir also sehen ist die Finanzierung des Staatsdefizits der USA mit der Japanischen Druckerpresse.
Anmerkung zur Charttechnik und Mahnung an alle Maximalisten
Den coolsten Chart der Woche finde ich immer noch den hier: die SPX/Gold Ratio. Er stellt auch eine Mahnung an diejenigen dar, die oft denken: ein Markt/Asset kennt nur eine Richtung oder "ihr" Asset sei privilegiert.
Gerade die Gold-Jünger gehören zu dieser Kategorie. Aber auch viele Bitcoin-Maxis gehören dieser "Kirche" an, das Asset ist nur ein anderes.
Des weiteren sei dieser Chart auch eine Mahnung an all jene die meinen Charttechnik wäre Budenzauber oder würde nur funktionieren, weil es sich um eine sich-selbst-erfüllende-Prophezeiung handelt.
Die Masse handelt nicht nach diesem Cross-Asset-Chart, sondern wenn überhaupt nach Einzelasset/Markt vs. Geld-Charts.
Dennoch funktionieren die Fibo's und/oder andere Zahlen.
Ein Chart ist nicht nur ein Bild, auf irgendeinem Bildschirm (den irgendwer dahin gemalt hat), sondern ein Chart bildet einen Zustand aus der realen Welt ab.
Das Ergebnis von physikalischen und/oder biologischen (menschlichen) Prozessen in der realen Welt, dargestellt in einer Graphik.
WIR verstehen nicht, dass eigentlich sonst sehr intelligente Menschen, dies nicht verstehen!
Eine wahrscheinliche Interpretation den dieser Chart auch bereits jetzt anzeigt, behandeln wir die nächsten Tage in einem speziellen Grundsatz-Podcast. Aber auch diese Interpretation entsteht dann nicht im Luft-leeren-Raum, sondern ist das Ergebnis realer Prozesse in der realen Welt ⇒ dargestellt in einer Graphik.
Am Vorabend der Bitcoin ETF's bzw. des BlackRock-Bitcoin-Trust erreichen wir ein neues Allzeithoch. Ein Allzeithoch das wesentlich dramatischer ist als es der Preis für Bitcoin wäre. Und es ist nicht die Hashrate.
"Bitcoin ist der einzige Rohstoff dessen Angebot sich bei steigendem Preis nicht erhöhen wird." VC
Es ist witzig wie seit einigen Monaten die Crypto und/oder Bitcoin-Influencer ganz aufgeregt, wie kleine Kinder vor der Bescherung in ihren Artikeln und Videos rumhüpfen und vom Bitcoin"ETF" von BlackRock schwärmen.
Dabei ist das ein alter Hut und der Prozess der jetzt ans Licht der Öffentlichkeit ploppt, läuft bereits seit einiger Zeit. Wir hatten dies im Crypto-Service bereits vor 3 Jahren thematisiert.
Gehen wir ans Eingemachte (Video):
Gold oder Bitcoin? Die Antwort ist und wird politisch!
Die Antwort auf diese Frage ist für jeden Menschen von fundamentaler Bedeutung. Ohne Übertreibung, die beiden wohl wichtigsten Bitcoin-Video's dies es derzeit gibt.
Während sich die Unternehmensbeteiligungen auf Grund der Marktmechanik gefühlt wie im freien Fall befinden pumpt die Hoffnung auf einen baldigen Spot ETF den Bitcoinpreis immer weiter in die Höhe. Zumindestens ist dies das offizielle Narrativ, welches draußen von Crypto-Influencern verbreitet wird.
Die Wahrheit hat die Masse aber bekanntlich noch nie interessiert, was auf der Gegenseite u.a. an dem Abverkauf von mehr als 10%, wegen "schlechterer" Zahlen bei 2 absolut hochprofitablen Schwergewichten wie Google und Chevron, sichtbar wird.
Gerade Chevron ist hierbei sehr interessant vor dem Hintergrund des Konfliktes im Nahen Osten. Und der Irrsinn ist daran erkennbar das es bei Zahlenveröffentlichung nicht nur der US-Kopflastigen Chevron an den Kragen ging, sondern auch der internationaler aufgestellten Exxon Mobil.
Gefühlt geht draußen schon wieder die Welt unter und die Begründungen werden immer abenteuerlicher. In solchen emotionalen Momenten ist es meistens sehr hilfreich etwas zurückzutreten, das große Bild anzuschauen und vorallem die Technik zu Rate zu ziehen.
Das mache ich in diesem Video Update mit dem S&P500 (+Nasdaq und Apple im aktuellen Bild) ...
Beginnen werde ich jedoch mit TINA = there is no alternative!
Warum mit TINA? Weil es wichtig ist geistig gegen den täglichen Propagandasturm gewappnet zu sein, der weiterhin das Narrativ der letzten 50 Jahre runterbetet und völlig ignoriert das wir seit dem März 2022 in einer neuen Investmentwelt leben. Daher wundert es auch nicht, dass viele große Einheiten, inkl. populären TV-Influencern in diesem Jahr im Minus oder nur marginal im Plus sind.
⇒ Der Beginn hierzu lag allerdings bereits im Jahr 2007. Das ist jedoch ein spezielles, umfangreiches und weitreichendes Investmentthema, dass jeden InvestorInnenInnen zwingt alle Assetklassen zueinander einer Neugewichtung zu unterziehen und welches wir demnächst auch in einem öffentlichen Podcast behandeln werden.
*Premium-Podcast's/Video's werden zukünftig zwecks besserer Übersicht auch auf der Webseite veröffentlich. Der Inhalt steht allerdings nur Nutzern des Spezialservices zur Verfügung. Der Hinweis auf die Einordnung wird bereits in der Unterschlagzeile vorgenommen.
Neues Portfolio Allzeithoch,
in der Geburtstagswoche ...
Die Märkte für Unternehmensbeteiligungen sind gefühlt im freien Fall. Richtig sauber durchmarschierend, während das gesamte Portfolio mit Hedges abgesichert.
Wobei der 1. Teil so nicht ganz stimmt, denn das Subportfolio B9 (taktische und strategische Positionen) aus dem Aktien Investment Service verzeichnet entgegen dem Gesamtmarkt sogar einen Wochengewinn von +1,19%.
Auch das Gesamtportfolio verzeichnet einen Wochengewinn und somit schließen wir auch diese Geburtstagswoche mit einem neuen Portfolio-Allzeithoch ab.
Ankündigung zu einem Spezial-Podcast (aus dem Live-Account): In allen Zyklen zuvor, hat es sowas wie die Großen 5 nicht gegeben! Dies macht eine Neubewertung sämtlicher Assetklassen zueinander notwendig! Wir werden uns dieses Thema in den nächsten Wochen per Podcast annehmen.
MAD MAX mit Rendite der Geburtstags-Podcast (mit Volker Carus & Christian Vartian)
Eine satte und extrem gute Performance, in sämtlichen großen Vergleichsklassen ist das Eine. Die Rendite nicht vor die Sicherheit zu stellen, sondern umgekehrt war und ist die Grundvoraussetzung eines jeden seriösen Portfolios. Was dazu brauchbar ist und was nicht und vorallem warum und wann, ist ein Teil dieses ausführlichen Geburtstag-Podcasts.
Wir haben das erste mal eine Besonderheit. Der Podcast besteht aus 3 großen Teilen, wo wir bestimmte Spezialteile auch zusätzlich als seperate Dateien erstellt und mit hochgeladen haben.
1. Portfoliobau & Märkte (inkl. Rückschau und Ausblick) 2. Israel, politische Lage und militärische Situation 3. Die reale Energiepolitische Wende
zu 1. MAD MAX mit Rendite
Nochmal grundsätzlich die Einzigartigkeit dieses Portfolios erklärt (Pflichtteil)
die Kopflastigkeit von Vermögensverteilung und ihre Vor,- und Nachteile
Ideologie vs. Realität
Welche Messgrößen sind wirklich relevant für die großen Vermögensverwalter der Welt
Die pandemischen Geldzuflüsse der Zentralbanken haben mit dem Erfolg dieses Portfolios, im Gegensatz zu vielen anderen nur am Rande etwas zu tun. Uns ist keine einzige Assetklasse bekannt, die seit dem Beginn des QT im plus ist.
Man muss die Benchmarks immer outperformen, in der Hausse wie in der Baisse.
Blutbad ist ein Scheissdreck dagegen, warum alte Messmethoden nicht mehr funktionieren.
Warum sich 2008 nicht wiederholen wird und Gold daher alleine keine Alternative ist.
GOLD im Detail, was es einzigartig macht und daher zwingend ein Portfolio-Teil sein muss.
Gold und sein Vorteil im Portoflio, wenn man es genau zu Quote hat, wie wir es haben.
Wer ist preistechnisch überhaupt beim Gold relevant.
Die Gefährlichkeit des Dow Jones!
"Dow Jones: eine schlechtere Performance bei höherem Risiko!" CV
Der Mythos vom Bitcoin als Fluchtwährung.
Die verschiedenen Definitionen von Flucht.
Portfolio-technischer Ausblick
Das aufräumen mit dem Trugschluss wir würden in US-Aktien investieren.
zu 2. Verstoß gegen alle militärischen Grundregeln
Wir schließen uns in diesem Teil nicht den derzeit gängigen Verschwörungstheorien an, die Parallelen zu 911 sehen wollen, sondern weisen vor allem auf die Fakten hin, welche nicht nur im Nahen Osten derzeit gegen alle militärischen Grundregeln verstoßen. Zudem erläutern wir unsere eigene Interpretation davon, die so ganz und gar nichts mit "schwarzer Magie" zu tun hat, sondern viel mehr es extrem "menscheln" lässt.
Das Tiefenrüstungsproblem - was ist das, welche Parallele in der Geschichte gibt es dazu und die Mär vom potentiellen Weltkrieg.
zu 3. Die reale energiepolitische Wende
"Was niemand derzeit auf der Agenda hat: Was wäre denn, wenn der radikal erneuerbare Weg gut geht?" CV
Das Heizungs-Portfolio und wie es sich in der Praxis gestaltet.
Das Ende der importierten Energieabhängigkeit zu Apothekerpreisen.
Spitzen,- vs. Grundlast Kraftwerke
Die deutsche Gesetzgebung lässt es im übrigen bereits zu.
Wir heissen Jerome Powell herzlich willkommen im Club der makroökonomischen Erkenntnisforschung!
Wir haben seit Monaten darauf hingewiesen, dass die Zeit der Deflationsimporte durch Globalisierung vorbei ist- das ist das Ende des Monetarismus. Nun hat Jerome Powell dies erstmals auch verkündet.
Was konnte man auch in der Globalisierung nicht importieren? Immobilien!
Pünktlich zum 6. Geburtstag des Premium-Portfolio, am Freitag dem 13. Oktober verzeichnete unser gemeinsames Portfolio erneut ein neues Allzeithoch - und zwar mit Wucht.
Alles weitere im Monster-Geburtstags-Podcast, welcher am Wochenende veröffentlicht wird und welcher sich nicht nur mit der Portfolio-Rückschau,- und Ausblick, den aktuellen Märkten, sondern auch mit der aktuellen Lage im Nahen Osten, sowie der realen energiepolitischen Wende beschäftigt.
Der HAM von Christian Vartian gibt einen guten, kurzen Überblick über die Lage an den normalen Märkten.
Wir wünschen allen unseren Portfoliokunden und natürlich auch uns selber alles Gute zum 6. Portfolio-Geburtstag. Heute vor 6 Jahren, zum 13. Oktober 2017 wurde unser Premium-Portfolio offiziell aus der Taufe gehoben. Seitdem haben wir, durch alle Wirrungen der letzten Jahre hindurch mehr als eine Verfünffachung des Startkapitals erwirtschaftet.
Auf Grund der heutigen Kursentwicklung kann man bereits sagen, wir werden auch diese Woche wieder mit einem neuen Portfolio-Allzeithoch beenden. Naturgemäß erfolgt die detaillierte Abrechnung erst Anfang nächster Woche. Wo es natürlich auch einen Geburtstags-Podcast geben wird, in dem wir nicht nur Rückschau halten, sondern wie gewohnt auch auf aktuelle und voraussichtlich künftige Entwicklungen eingehen werden.
Einmal mehr bewahrheitet sich der Leitspruch:
"Genau das was ein kluges Portfolio tun soll, tut es auch. Es steigt weiter, wenn es steigt, als es sinkt, wenn es sinkt."
